Polissilício cai para 28,3% do custo do módulo, cadinho sobe para 3,7%

Esta semana, o preço do polissilício caiu abaixo da marca de 200 yuans por quilograma pela primeira vez desde janeiro – agora é de US$ 28 por quilograma pela filial da indústria do silício, ou seja, US$ 70 por kW, assumindo uma taxa de uso de 2,5 gramas por Watt. Outra fábrica de US$ 1,2 bilhão e 100 mil toneladas foi colocada em operação pela Daqo New Energy dias atrás, e 2023 verá a capacidade de produção dobrar para pelo menos 2,4 milhões de toneladas. A partir daqui é apenas uma descida pelo preço do polissilício.

Em contraste, o preço da areia de quartzo de alta pureza deverá atingir em breve US$ 54.000 por tonelada, o que elevará os preços dos wafers. Os relatórios de preços para os cadinhos em si são escassos, mas um cálculo aproximado com 33 quilogramas de areia de quartzo de alta pureza de camada externa, interna e intermediária a preços respectivos de US$ 54.000, US$ 29.000 e US$ 13.000 por tonelada, nos leva a um Custo de US$ 3.200 para um cadinho de 100 quilos – com outros US$ 300 de custo de produção, isso equivale a US$ 3.500, outro aumento de 25% no preço de cadinhos, assim como o que relatamos em março. Se cada cadinho for responsável pela produção de 378 kW, o preço do cadinho será de US$ 9,26 por kW de produto acabado.

Observe que este gráfico inicia o eixo Y em zero!

O preço do módulo da Infolink da semana passada foi de US$ 247 por KW, então o polissilício caiu para 28,3% do custo do módulo. Se o custo do polissilício cair para US$ 22 por quilograma até o final do ano (caso contrário, será menor), isso removerá US$ 15 por kW (6%) do custo do módulo.

O custo do cadinho é de 3,7% do custo do módulo, de acordo com nossos cálculos. Dada a natureza consistente da escassez e o pequeno número de empresas relevantes, não vemos por que os preços da areia de quartzo e, portanto, os preços dos cadinhos, não podem ou não vão subir muito, muito mais do que isso. Nada impediu os fabricantes de polissilício de cobrar sete vezes mais o seu custo de produção – eles continuaram a subir até que as pessoas mal estivessem dispostas a comprar. Se o polissilício conseguisse abocanhar 40% do preço do módulo, a areia de quartzo poderia abocanhar 20%?

Esses cálculos são confusos pelas variações na velocidade de extração do lingote, pelo fato de que até 15% do material pode ser reciclado (agora que os preços aumentaram) e pela profundidade do cadinho ter aumentado na medida em que o peso do cadinho aumentou. alguns casos aumentaram de 90 quilos para 130 quilos. Sem mencionar as diferenças na pureza e vida útil do cadinho. Em outro exemplo da diversidade deste elemento da cadeia de fornecimento, um cadinho pequeno de 28 polegadas pode evitar o uso de areia importada de alta pureza se for usado por não mais de 200 horas.

A escassez de areia de quartzo é mais aguda com a pureza 4N8 (99,998%) usada na camada de revestimento interna que entra em contato com o polissilício durante o processo Czochralski. Essa areia de alta pureza é quase exclusivamente reservada aos dois fabricantes ocidentais que produzem 30 mil toneladas por ano. A Unimin ainda não decidiu sobre os planos de expansão, enquanto a TQC teria decidido contra a expansão.

O principal produtor chinês de areia de quartzo, Pacific Quartz, é capaz de produzir 5.000 toneladas por ano de camada interna, e a Triumph Technology, também chinesa, está trabalhando em 5.000 toneladas de capacidade de produção de quartzo sintético.

A expansão total da areia de quartzo de alta pureza do Pacific Quartz neste ano será de 50.000 toneladas, com outras 60.000 toneladas no próximo ano, mas não está claro quanto disso, se houver, será adequado para a camada interna. As expansões da Pacific Quartz superam a escassez geral de areia de quartzo esperada para este ano de 15.000 toneladas em uma demanda de 100.000 toneladas, mas mal se mantêm à frente da expansão da demanda do resto da indústria solar, incluindo o segmento de wafer. Uma demanda de fabricação de 400 GW (menos do que o ritmo atual da indústria) exigiria até 132.000 toneladas de areia de quartzo de alta pureza, incluindo 53.000 toneladas de areia de grau de face interna com pureza 4N5.

O quartzo sintético da Mitsubishi pode ser usado, mas custa algo em torno de US$ 43 mil por tonelada ou até mais, segundo relatos, com um custo de produção (se os mesmos métodos fossem adotados na China) estimado em US$ 25 mil por tonelada. A sua pureza excessiva torna-o menos durável, necessitando assim de ser substituído com ainda mais frequência – o custo equivalente pode ser algo superior a 50.000 dólares por tonelada tendo isso em mente.